奥井英作のブログ　－　資金会計原論

資金会計原論Theory of Cash by Funds— 9 資金バランスを見直そう
これから述べる記述の資料として四つのシートからなるエクセルファイルを添付しましたので、その時々に、クッリクしてご利用ください。
Fund Balance.xls(ファイルサイズ：625KB)
緑　いよいよ資金会計の心臓部ともいうべき資金バランスを徹底的に見ようというわけね。
父　そうここが急所なのでじっくり説明しよう。先ず良い会社4社の資金バランスを並べてみました。添付ファイル、「FBグラフ」シートの麒麟麦酒、京セラ、トヨタ、任天堂のグラフをご覧ください。
１． 資金の調達側はどの会社も損益資金がドンと構えています。損益資金は当期利益を含む内部留保です。資金会計のキャッシュフローは損益資金（内部留保）というダムから出発します。創業当初は別ですが、損益資金が赤字で損益資金が運用側（左側）にきている企業はキャッシュフローの基になるダムに水のない企業でキャッシュフロー分析をしても意味のない企業ということになります。末期のカネボウがそうでした。ずばりといえば、払込資本金を食い潰している企業です。かつてタテホ化学という会社がありました。損益資金は何期も赤字続きでしたがなかなか倒れませんでした。それは親会社が支えていたからです。
                     恋心目覚めし頃の早春賦